Gå till innehåll

Så fungerar vår kapitalförvaltning

  • Skandia har ett av de största förvaltaruppdragen i Sverige, och det kräver en väl genomtänkt strategi
  • Vår långsiktiga strategi tas fram av vår avdelning för kapitalförvaltning
  • En viktig bedömning är hur stor del av kapitalet som ska investeras i olika tillgångsslag

Traditionell förvaltning är ett långsiktigt sparande som är tryggt och enkelt. Du behöver inte tänka på hur pengarna placeras, vi på Skandia sköter det åt dig.

Du ska få högsta möjliga avkastning till en bra avvägd risk


  • Våra förvaltare styrs av placeringsdirektiv från Skandia. Ytterst är det Skandias styrelse som står bakom såväl strategi som investeringsbeslut. De sätter målen för förvaltningen och anger ramarna för förvaltarnas risktaganden.

    Skandias mål att du ska få högsta möjliga avkastning till en bra avvägd risk. I detta strategiska arbete säkerställer vi att vi alltid ska kunna uppfylla våra löften så att du får det försäkringsbelopp vi har garanterat dig. 

Fördelar med en långsiktig förvaltning


  • Skandias portfölj består av ett stort antal olika tillgångsslag och alla dessa har olika risk- och avkastningsmöjligheter. Vi utnyttjar fördelarna med en långsiktig förvaltning, så att du får god avkastning på ditt sparande.

    En viktig bedömning är hur stor del av kapitalet som ska investeras i olika tillgångsslag, såsom:

    • aktier
    • räntebärande papper
    • fastigheter

    Att investera i aktier har historiskt sett gett en hög avkastning, samtidigt som aktier innebär en högre risk än till exempel räntepapper och fastigheter. Vårt uppdrag är att säkerställa att investeringarna sker på ett balanserat sätt, i och mellan de olika tillgångsslagen. Det leder till att den totala portföljen alltid är trygg och långsiktigt, vilket är viktigt för kunna leverera en bra avkastning över tid. Så placeras dina pengar.

Vi anpassar risken


  • I det dagliga arbetet analyseras, värderas och bedöms olika tillgångsslag, såväl ur risk- som avkastningssynpunkt. Detta görs både övergripande för hela portföljen men även inom varje specifikt område, som till exempel inom aktieförvaltningen.

    Vi är ett av de få livförsäkringsbolag som långsiktigt har haft en stark solvens flera år i rad. Denna finansiella styrka öppnar upp för möjligheter att investera både i upp- och nedgång på de finansiella marknaderna. Med en stabil investeringsstrategi kan vi utnyttja svängningarna i konjunkturen maximalt istället för att se en nedgång som ett hot.

En väl sammansatt portfölj


  • Skandias portfölj är uppbyggd så att du ska få ditt garanterade belopp och god avkastning på lång sikt.
     
    När vi sätter samman vår portfölj styrs vi av två saker: garantin och möjligheten till god avkastning. Det viktigaste när man komponerar en väl sammansatt portfölj är att sprida riskerna. En riktigt konstruerat portfölj är så stabil att den också i svåra tider kan ge en bra avkastning och även då har en tillräckligt stor andel risktillgångar som på längre sikt alltid ger högre avkastning. 

    Räntebärande papper ger en trygg bas

    En stor del av våra tillgångar består av räntebärande placeringar. Det ger portföljen en trygg bas. Räntor ger ett stabilt kassaflöde i förhållande till många andra placeringar.

    Våra räntebärande placeringar utgörs främst av säkra stats- och bostadsobligationer samt realränteobligationer. Placeringarna görs främst i Sverige genom att sprida riskerna och få till en så väl balanserad ränteportfölj som möjligt.

    Fastigheter är en långsiktig investering

    Fastigheter är en långsiktig investering. Det passar väl in med Skandias målsättning som långsiktig förvaltare.

    Fastigheterna är samlade i vårt dotterbolag Skandia Fastigheter, ett av Sveriges största privata fastighetsbolag. Fastighetsinnehavet utgörs främst av kontors-, köpcentrum- och bostadsfastigheter i storstadsregionerna, men också av köpcentra och bostäder.

    Aktier ger hög avkastning på sikt

    Vi har en stor andel aktier i portföljen. Aktierna ger hög avkastning på sikt, samtidigt som det är en mer riskfylld placering än räntepapper och fastigheter.

    Ett bolag som har låg solvens måste koncentrera sig på räntebärande placeringar. Skandia har dock så hög solvens att vi kan ge dig en bra möjlighet att få en långsiktigt högre avkastning, utan att för den skull riskera garantin. Skandias aktieportfölj innehåller både internationella och svenska aktier från olika regioner och branscher.

    Onoterade tillgångar kan överträffa förväntningarna

    Onoterade bolag och infrastrukturinvesteringar är tillgångar som Skandia under flera års tid satsat på vilket har lett till att vi idag har ett av Nordens största innehav inom detta område.

    Onoterade bolag består av dels väletablerade företag och företag under tidig utveckling. Infrastrukturinvesteringar är tillgångar som t.ex. vindkraftsparker, vägar och hamnar. Skandia investerar främst i fonder som förvaltas av specialister som har många års erfarenhet av att utveckla och skapa värden inom dessa typer av bolag.

    De fondinvesteringar som Skandia gjort inom onoterade bolag och infrastrukturinvesteringar har sedan start givit klart högre avkastning än motsvarande investeringar på börsen, och även överträffat våra interna avkastningsförväntningar.

Vi anlitar de bästa kapitalförvaltarna


  • Vårt kapital ska förvaltas av dem som har de bästa förutsättningarna och den yttersta kompetensen. 

    Vi förvaltar flera hundra miljarder kronor åt över en miljon kunder. Eftersom vi är en så stor aktör kan vi pressa kostnaderna för förvaltningen. Våra val styrs av strävan att skapa högsta möjliga förväntade avkastning efter avgifter och kostnader.

    Huvuddelen av kapitalet förvaltas av Skandias egen kapitalförvaltning. För vissa investeringar anlitar vi också externa förvaltare som är specialister på sina områden. Totalt har Skandias kapitalförvaltning ungefär 90 medarbetare. 

Ansvarsfullt ägande för miljö och etik


  • Ytterst är det Skandias styrelse som ansvarar för såväl strategin som investeringsbesluten. 

    Skandias ägarstyrningspolicy (pdf) styr hur Skandia ska agera i de bolag som Skandia äger aktier i. Skandia ska aktivt och ansvarsfullt utöva de rättigheter och skyldigheter som följer med ägande i ett börsbolag för att öka avkastningen på våra kunders investeringar och värna om en väl fungerande aktiemarknad.

    Arbetet med ägarfrågor är delegerat till Skandias kapitalförvaltning. Ägarstyrningen ska bidra till att Skandias investeringar är ansvarsfulla och hållbart värdeskapande. Skandia ingår inte i någon fast ägargruppering, men om det främjar ett aktivt och effektivt ägarutövande samverkar vi ibland med andra aktieägare.

    Styrelsen i de bolag Skandia äger aktier i ska ha ett ansvarsfullt förhållningssätt i etiska frågor och arbeta aktivt med miljö- och etikfrågor. Bolagen ska följa kraven i de internationella konventioner som Sverige har undertecknat, främst FN:s barnkonvention och konventionerna om mänskliga rättigheter, barnarbete samt mutor och korruption.