Vår uppfattning är att du som är kund hos oss ska ha tillgång till de bästa förvaltarna. Vi utvärderar därför det totala utbudet av fonder och förvaltare för att kunna välja ut dem som bäst möter våra prestations- och kvalitetskrav. Det har vi gjort under många år och är därför en av världens största och mest erfarna köpare av fondförvaltningstjänster.

I arbetet med att följa och utvärdera den globala fondmarknaden har vi fondanalytiker som är experter på att analysera och utvärdera fonder. En del av fondanalytikernas arbete består i att träffa förvaltarna på plats, oavsett om de är verksamma i Sverige eller på andra sidan jorden. De bästa fondbolagen återfinns både bland stora globala aktörer och lokalt specialiserade mindre aktörer, och vi låter inte avstånd utgöra en begränsning.

Högst avkastning av alla fondförsäkringsbolag under 2005-2010*

Syftet med vår fondanalys är naturligtvis att skapa hög avkastning för våra kunder. Och det har vi lyckats med. Vi hade högst avkastning av alla fondförsäkringsbolag under 2005-2010!* Det är ett kvitto på att vår utvärderingsprocess lönar sig.

När vi väl har valt ut en fond och erbjuder den till våra kunder gäller det för förvaltaren att fortsätta leverera goda resultat. När en fond inte håller måttet undersöker våra analytiker vad anledningen är. Analysprocessen är utformad för att studera fonders avkastning på lång sikt och urskilja vilka faktorer som påverkar förvaltarens avkastning. Alla fonder kan inte vara bäst samtidigt, men om en fond utvecklas svagt till följd av förvaltarens investeringsbeslut så byts förvaltaren ut. På så sätt säkerställer vi att vi alltid kan erbjuda de bästa fonderna till våra kunder.

Vårt utvärderade utbud - fyra faktorer som avgör

Vi kallar vår utvärderingsmodell 4P efter de fyra viktigaste kriterierna; placeringsfilosofi, process, personer och prestation.

Sigillet med Linkmannen är ett kvalitetsmärke och symbol för alla de fonder som Skandia Link erbjuder och som kvalificerat sig i vår urvalsmodell. Det signalerar att förvaltaren har klarat den noggranna utvärdering som Skandia Link gör för att säkerställa att du som kund ska kunna välja bland världens bästa fonder och förvaltare. Utvärderingen sker fortlöpande, de som uppfyller kraven får vara med och de förvaltare som inte håller måttet byts ut.

Placeringsfilosofi
Att granska placeringsfilosofin handlar i hög grad om att finna svaret på hur en förvaltare når framgång. Vi behöver veta vilken strategi och vilka metoder förvaltaren har för att uppnå en högre avkastning än konkurrenterna. I sammanhanget är det också viktigt att undersöka om placeringsfilosofin har förutsättningar att förutsäga aktiemarknadens utveckling och ge en bättre avkastning även i framtiden.

Process
En förutsättning för att placeringsfilosofin ska vara framgångsrik är att den också kan omsättas i den dagliga förvaltningen. Därför genomför Skandia Link en noggrann granskning av förvaltarens arbetsprocess. Den omfattar allt från finansiell analys och värdepappersval till riskkontroll och intern utvärdering. Avgörande för vår bedömning är om förvaltaren har en process som stödjer placeringsfilosofin och som leder till att uppsatta mål nås och tidigare framgångar kan upprepas.

Personer
Att med framgång förvalta kapital handlar ofta om att ha rätt humankapital. Skandia Link genomför alltid en granskning av erfarenheter, kompetens och rollfördelning hos de personer som arbetar med förvaltningen. Vi vill säkerställa att de har den kompetens som krävs för att genomföra placeringsfilosofin och den process som förvaltaren har. Sist men inte minst undersöker vi förvaltarens förmåga att attrahera och behålla kompetenta medarbetare. I det sammanhanget är det också viktigt att säkerställa att förvaltarens kompetens kvarstår även om en eller flera nyckelpersoner skulle lämna bolaget.

Prestation
Den avkastning eller prestation som har uppnåtts är självfallet central i bedömningen av varje förvaltare. Inom Skandia Link nöjer vi oss emellertid inte med att konstatera att en förvaltare har varit framgångsrik. Vi vill också ha svaret på varför förvaltaren har uppnått goda resultat. Därför gör vi en noggrann utvärdering av prestationen under olika tidsperioder. Vi studerar också vilka placeringar som har bidragit till resultatet och vilka risker som har tagits. Här analyseras även om placeringarna stämmer överens med förvaltarens placeringsfilosofi och process. Syftet med vår utvärdering är att säkerställa att en god avkastning inte beror på tur utan på skicklighet. Tur kan alla ha, men för dig som kund är det avgörande att förvaltaren har den skicklighet som krävs för att upprepa sina framgångar och ge dig en god avkastning i framtiden.

*Enligt nyhetsbrevet Risk och Försäkrings årliga undersökning.